反洗钱法与旅行规则
谁是金融中介机构
《反洗钱法》（AMLA）是瑞士金融市场法中第一部适用于加密资产和数字资产服务提供者的法律。根据《反洗钱法》第2条第3款的一般条款，任何以职业方式接受或保管他人资产，或协助他人资产投资或转移的人，均为金融中介机构。《反洗钱条例》（AMLO）将以下行为视为与支付交易相关的服务：在提供者与客户存在持续业务关系或对虚拟货币享有处分权的情况下，协助将虚拟货币转移给第三方。这一规定同样适用于非现金支付手段（包括用作支付手段的虚拟货币）的发行或管理，以及货币或价值转移业务。为他人账户进行外汇及其他资产交易，则由关于交易活动的单独条款调整。1以瑞士法郎出售比特币的交易所、为客户购买代币的经纪商、为客户保管密钥的托管人，以及为商户接受USDT的支付服务提供者，均属于该条款的适用范围。支付代币的发行人亦是如此，瑞士金融市场监管局（FINMA）已在其ICO指引中作出说明。非托管钱包的提供者仅提供软件，从不控制客户的密钥，因其不持有或转移他人资产，故不属于金融中介机构。
自《金融机构法》（FinIA）于2020年1月1日生效以来，依一般条款认定且不受审慎监管的金融中介机构，必须加入经FINMA认可的自律组织。原先由FINMA为反洗钱目的直接监管的中介机构类别已被取消。2大多数瑞士加密资产和数字资产服务提供者隶属于楚格的VQF，或隶属于已在该领域积累专门知识的其他自律组织之一。部分提契诺州的提供者选择与当地受托行业关系密切的组织，例如E.III章所述的提契诺州受托人自律组织。自律组织监督尽职调查义务的遵守情况，进行年度审计，并可开除会员，而被开除将导致丧失经营资格。
尽职调查义务
这些义务与任何金融中介机构的义务相同：识别合同相对方和受益所有人（《反洗钱法》第3条和第4条）、对异常交易和较高风险进行特别澄清（《反洗钱法》第6条）、记录保存（《反洗钱法》第7条）、组织措施（《反洗钱法》第8条），以及在存在有充分根据的怀疑时向瑞士反洗钱报告办公室（MROS）报告的义务（《反洗钱法》第9条）。3就加密资产和数字资产而言，这些义务具有特定内容。提供者必须评估代币的来源，而在公共区块链上，代币来源可通过此前的交易进行追溯。大多数提供者使用区块链分析服务，对地址与暗网市场、混币器、受制裁实体或欺诈之间的关联进行评分。曾经过混币服务或受制裁交易所的代币，属于需要澄清的危险信号。
FINMA降低了加密资产和数字资产兑换交易的身份识别门槛。自2021年1月1日起，经修订的《FINMA反洗钱条例》（AMLO-FINMA）要求，虚拟货币交易金额达到1,000瑞士法郎起即须识别合同相对方，前提是该交易不属于货币或价值转移且不涉及持续业务关系；而货币兑换交易的门槛仍为5,000瑞士法郎。看似相互关联的交易须合并计算；提供者在买卖虚拟货币时接受现金或其他匿名支付手段的，必须采取技术预防措施，防止在三十天内通过关联交易超过该门槛。4较低的门槛反映了犯罪分子将较大金额拆分为在加密货币ATM或在线交易所进行的小额购买的风险。
注释
- 《反洗钱法》第2条第3款，https://www.droit-bilingue.ch/de-en/9/95/955.0-2-5.html（“persons who on a professional basis accept or hold on deposit assets belonging to others or who assist in the investment or transfer of such assets”）；2015年11月11日《打击洗钱和恐怖主义融资条例》（AMLO），SR 955.01，第4条第1款、第1bis款和第2款（虚拟货币的转移；作为非现金支付手段的虚拟货币；货币或价值转移），https://www.droit-bilingue.ch/de-it/9/95/955.01-4-7.html，以及第5条（交易活动），https://www.droit-bilingue.ch/de-it/9/95/955.01-5-8.html。 ↩
- 《反洗钱法》第14条第1款（“Financial intermediaries within the meaning of Article 2 paragraph 3 must be affiliated to a self-regulatory organisation”），经《金融机构法》附件第II 15号修订，自2020年1月1日起生效，https://www.droit-bilingue.ch/de-en/9/95/955.0-14-24.html；《反洗钱法》第12条（监管机构），经《金融机构法》修订，自2020年1月1日起生效，https://www.droit-bilingue.ch/de-en/9/95/955.0-12-22.html。 ↩
- 1997年10月10日《联邦打击洗钱和恐怖主义融资法》（AMLA），SR 955.0，第3–9条，https://www.droit-bilingue.ch/de-en/9/95/955.0-index.html（条文标题：核实客户身份；确定受益所有人身份；特别尽职调查义务；记录保存义务；组织措施；报告义务）。 ↩
- 2015年6月3日《FINMA反洗钱条例》（AMLO-FINMA），SR 955.033.0，第51a条第1款和第1bis款（“1000 Franken”；关联交易“innerhalb von 30 Tagen”），由2020年11月4日FINMA条例增订，自2021年1月1日起生效，https://www.droit-bilingue.ch/de-it/9/95/955.033.0-51a-55.html；第51条第1款a项（“5000 Franken bei Geldwechselgeschäften”），https://www.droit-bilingue.ch/de-it/9/95/955.033.0-51-54.html。 ↩
仅供一般参考。本文不构成法律或税务意见，不能替代针对个案的咨询，亦不建立律师与客户之间的委托关系。本文反映截至 十月 2026 的法律状况。